Первая танкерная перевозка СПГ состоялась в 1958 году. На экспериментальном судне Methane Pioneer осуществили транспортировку топлива из Лейк-Чарльз (штат Луизиана, США) в Кэнвей-Айленд (Великобритания). Более полувека прошло с того момента, когда в 1964 году в Алжире запустили в эксплуатацию первый в мире завод по производству СПГ.
С этого времени мировые мощности в промышленных масштабах пусть и не постоянно, но медленно увеличивались, достигнув к началу 90‑х годов прошлого века уровня в 100 млн т в год и 140 млн т в год к 2000 году. С 2000 года суммарный мировой спрос на СПГ стал увеличиваться быстрыми темпами — на 7,6% в год, то есть почти в три раза быстрее, чем рос спрос за тот же период на природный газ, который увеличился на 2,7%. Между 2000 и 2012 годами объем мощностей по сжижению газа вырос более чем в два раза, в основном за счет масштабных программ по производству СПГ в Катаре и первых этапов реализации австралийских проектов.
Международное энергетическое агентство (МЭА) прогнозирует повышение значения газа в мировой экономике и увеличение его доли с 21% в 2010 году до 25% в 2035 году.
Азия — основной потребитель СПГ
Сегодня устойчивый рост спроса на СПГ поддерживается в основном странами азиатского региона. Япония, Республика Корея и Тайвань составляют основу этого рынка.
На них приходится более половины общемирового спроса СПГ. В то же время новые растущие центры спроса — Китай, Индия, государства Ближнего Востока, Европы и Южной Америки — стремятся увеличить объемы потребления. Более 30 стран представили планы по строительству и развитию мощностей по импорту и регазификации СПГ. Многие из них являются новичками на этом рынке. К 2020 году число государств, имеющих возможность импортировать СПГ, может удвоиться по сравнению с их количеством в 2011 году, когда их было 25.
В настоящее время планируется строительство значительного числа новых мощностей СПГ — производительностью до 350 млн т в год. Если все из них будут введены в эксплуатацию, то существующие мощности, которые составляют 300 млн т в год, увеличатся вдвое к 2025 году. Даже при стабильном росте спроса такое положение дел означает ужесточение конкуренции поставщиков, рост затрат на развитие производства и снижение цен на природный газ.
Продажи СПГ в 2015 году
В 2015 году объем выручки от продаж СПГ в мире превысил $120 миллиардов. Таким образом, он уступает только нефти. Из-за этого сырьевые трейдеры становятся активнее, все большее количество контрактов заключают на поставку СПГ. Объем мировой торговли сжиженным природным газом в 2015 году, согласно данным международной группы импортеров сжиженного природного газа (GIIGNL), увеличился на 2,5% и достиг 245,2 млн тонн.
Поставки СПГ в Европу в 2015 году по сравнению с предыдущим годом увеличились на 16%, достигнув 83,15 млн тонн. Отчасти это связано с падением реэкспорта этого вида топлива на 31%. Также увеличился его импорт на Ближний Восток.
Катар сегодня является ведущим поставщиком СПГ, на его долю в 2015 году приходилось 32% мировой торговли. Однако, как отмечают эксперты, в будущем США могут составить конкуренцию, нарастив поставки этого вида топлива. Второе место по объему экспорта СПГ в 2015 году заняла Австралия, опередив Малайзию, которая в 2014 году была вторым по объему поставок экспортером СПГ. Австралия собирается к 2018 году производить 44 млн т сжиженного газа. Согласно прогнозу экспертов англо-голландского концерна Shell, к 2030 году на этом континенте будет производиться 90 млн т СПГ.
Китай в 2015 году увеличил импорт СПГ на 5,5%, несмотря на то что темпы роста внутреннего валового продукта страны достигли минимума за 25 лет. Импорт сжиженного газа в Азию в целом снизился на 1,7%. Два крупнейших импортера — Япония и Республика Корея — сократили покупку СПГ на 4,7% и на 11,2% соответственно, до 85 млн т и 33,4 млн тонн. Тем не менее на азиатские страны приходится 72% всех поставок СПГ.
Объем мировой торговли СПГ по краткосрочным контрактам в прошлом году составлял 28%, или же 68,4 млн тонн. Аргентина и Бразилия, приобретающие СПГ по краткосрочным контрактам, в 2015 году сократили импорт, также как Япония и Республика Корея. Это компенсировалось ростом спроса со стороны новых рынков — Египта, Иордании и Пакистана.
Новые мощности СПГ в 2015 году
В 2015 году в мире в эксплуатацию запущено два завода по производству сжиженного газа: Donggi-Senoro в Индонезии и GLNG в Австралии. Масштабный проект QCLNG на Зеленом континенте заработал в 2014 году. В Анголе в связи с ремонтом на заводе по производству СПГ в прошлом году сжиженный газ не производился. Из-за вооруженного конфликта в Йемене экспорт СПГ из страны был остановлен.
В 2015 году введено в эксплуатацию семь новых регазификационных терминалов: два в Японии, один в Индонезии и еще четыре плавучих терминала — два в Египте, один в Иордании и один в Пакистане. В общей сложности они обеспечили 23,5 млн т в год дополнительных мощностей. Поставки на СПГ-терминал в Польше начались в 2015 году, что в статистических данных международной группы импортеров сжиженного природного газа будет учтено в текущем году.
Преимущества плавучего СПГ-завода
В Австралии концерн Shell готовится к запуску плавучего СПГ-завода Prelude. В отличие от стационарных терминалов СПГ, требующих отчуждения больших площадей земли (как правило, дорогостоящих) в прибрежной черте, специального глубоководного судового хода и причала для приема судов СПГ, плавучий терминал можно расположить вдали от основных морских путей и обойтись на берегу лишь небольшим участком для подключения к газораспределительной сети.
Возможен также вариант швартовки регазификационного судна СПГ к отдельному причалу порта на постоянной основе, а уже к нему — швартовки челночных транспортных судов для передачи СПГ с борта на борт. Сроки организации плавучего регазификационного терминала намного короче, чем для наземного терминала. Оператору не нужно ждать несколько лет, необходимых для строительства терминала (порядка двух лет уходит на подготовку технического проекта и еще 2–3 года на строительство). Показательным примером здесь является Аргентина, которая начала импорт СПГ через плавучий терминал Bahia Blanca, на установку которого потребовалось менее года.
Прогнозы мировых концернов
Согласно прогнозу экспертов Shell, мировой рынок СПГ вырастет с 250 млн т по итогам 2015 года до 460 млн т в 2030 году. Спрос на сжиженный природный газ в среднем будет расти на 5% в год. Такая динамика мирового потребления обусловлена потребностями Китая в экологически чистой энергии и необходимостью создания новых энергетических мощностей в странах Юго-Восточной Азии и Латинской Америки. Также спрос будет стимулировать рост населения на Ближнем Востоке и переход на газ на европейском транспортном рынке.
Сегодня СПГ используется как для производства электроэнергии, так в промышленности и на транспорте. Объем топливного рынка в сегментах грузового и морского транспорта оценивается в настоящее время в 750 млн т в год. Эксперты полагают, что если даже 12% из этих объемов будут обеспечены сжиженным природным газом, то это будет сравнимо с импортом ведущего потребителя СПГ в мире — Японии. По данным концерна, новыми поставщиками сжиженного газа на мировой рынок станут Австралия, Северная Америка и Восточная Африка.
Специалисты британского концерна BP ожидают рост предложения СПГ на мировом рынке к 2035 году на 440 куб. м, а трубопроводного — на 80 млрд кубометров. Если доля увеличится с 33% до 51%, то сжиженный природный газ станет доминирующим видом торговли.
К 2035 году оборот трубопроводного и сжиженного газа увеличится на 520 млрд куб. м (990 млрд куб. м в 2014 году). Страны АТР по‑прежнему останутся основным рынком для СПГ, сохранив свою долю в 70%.
В ближайшие десять лет на газовом рынке, по мнению экспертов BP, ситуация будет складываться в пользу покупателей, а не производителей, в связи с тем, что ожидается появление значительных объемов СПГ. К 2035 году США увеличат предложение на 150 млрд куб. м, а Австралия — на 170 млрд кубометров. Самый большой прирост — 40% ожидается до 2020 года. Превышение предложения над спросом в ближайшие пять лет составит 60–65 млрд кубометров.
Природный газ в Китае
Ожидается, что крупнейшими источниками дополнительного спроса на СПГ станут Индия и Китай. Последний пятилетний план по газификации китайской экономики подразумевает рост доли газа в общем объеме производства энергии с 8% в 2015 году до10% к 2020 году.
Подстегиваемый правительственными мерами и государственной стратегией спрос на природный газ в Китае с 2012 года по 2020 год может удвоиться, полагают эксперты Ernst & Young. Запланированный резкий рост внутренней добычи, в частности сланцевого газа, и ожидаемое развитие импортных газопроводов удовлетворят часть растущего на газ спроса в этой стране. Прогнозируемый импорт СПГ возрастет более чем в четыре раза.
В случае если планы по освоению месторождений сланцевого газа в Китае не оправдаются в полной мере, или произойдут задержки при расширении газопроводов, импорт СПГ в эту страну значительно увеличится.
Повторение североамериканского успеха в области освоения сланцевого газа в Китае не ожидается, потому что сланцевые залежи в стране меньше размером, они более глубокие и сложные для разработки, а себестоимость их освоения будет значительно выше, чем в США. Кроме того, они разбросаны более чем по 150 бассейнам и удалены от центров спроса.
Торговля в мировом масштабе
Для осуществления экспорта СПГ из США необходимо иметь лицензию, которую долгие годы невозможно было получить от Министерства энергетики. В прошлом году ситуация изменилась и ведомство стало выдавать этот документ. В январе 2016 года была отгружена первая партия сжиженного газа на экспорт с терминала Sabine Pass в штате Луизиана. Это самый большой американский СПГ-терминал, имеющий шесть загрузочных площадок и пять танкеров.
Транспортировка СПГ из США осуществлялась с помощью танкера Energy Atlantic. Оператором терминала является американская компания Cheniere Energy. Большая часть этой поставки предназначена для британской BG Group.
Начало экспортных поставок СПГ с североамериканского континента увеличит конкуренцию на рынке, а торговля газом приобретет мировой масштаб. В этой связи ряд компаний, по мнению экспертов, могут отказаться от планов строительства терминалов на восточном побережье Африки, на западном побережье Канады и в России.
К 2018 году США собираются производить 50 млн т сжиженного газа. Ожидается, что к 2020 году эта страна займет третье место в мире по объемам экспорта СПГ после Катара и Австралии.
Экспорт СПГ в страну, заключившую с США соглашение о свободной торговле (ССТ), считается соответствующим общественным интересам. В США действуют ССТ с 19 странами, шесть из которых импортируют СПГ — Канада, Мексика, Доминиканская Республика, Чили, Республика Корея и Сингапур. Последние два государства представляют собой крупные и экономически значимые рынки.
США имеют 20 заявок на экспорт СПГ. Рассматриваемые проекты по поставкам этого вида топлива в основном будут реализовываться на побережье Мексиканского залива, а также на Атлантическом и Тихоокеанском побережьях. Капитальные затраты американских проектов оцениваются суммой в $650 миллионов.
Поставки американского СПГ на Европейский континент, по мнению экспертов, будут осуществляться на фоне неблагоприятной рыночной конъюнктуры, когда падающие цены создают угрозу коммерческой целесообразности этих проектов.
Особенностью экспорта американского СПГ на мировые газовые рынки станет полная свобода для покупателей, которые смогут его реэкспортировать в любую точку планеты. Более того, цена на американский СПГ будет привязана к показателям Henry Hub — центра спотовой и фьючерсной торговли природным газом в США, что может снизить стоимость газа на величину от 30% до 50% по сравнению с конкурентами из Австралии и Катара.
В Восточной Европе покупателями американского газа, по мнению экспертов, скорее всего, станут такие государства, как Польша и Литва. После открытия СПГ-терминала в Клайпеде Литва подписала контракт с норвежской компанией Statoil на ежегодные поставки СПГ в течение пяти лет объемом 540 млн кубометров. Это загружает литовский терминал не более чем на 20%, поэтому литовские власти активно ищут поставщиков с более низками ценами.
Проекты Канады
В Западной Канаде запланированы четыре проекта по экспорту СПГ общей мощностью 50 млн т в год. Как и в случае с США, ожидается, что не все проекты будут реализованы. В их основе лежат государственная поддержка и благоприятный климат для иностранных инвестиций. Однако эти проекты, по мнению экспертов, проигрывают своим американским конкурентам, поскольку все они, скорее всего, будут представлять собой совершенно новые предприятия.
Компаниям предстоит не только построить мощности по сжижению газа и его экспорту, но и решить вопрос с обеспечением производства сырьем. Потребуются капитальные вложения для создания трубопроводной инфраструктуры в провинции Британская Колумбия, в частности от месторождений Montney, Horn River и Liard до сооружений, осуществляющих экспорт. По оценкам, инвестиции в трубопроводы увеличат предполагаемые расходы ещё на $200 млн на создание мощностей по производству 1 млн т СПГ в год.
Среди четырех канадских проектов крупнейшим является «СПГ Канада» (заявленная мощность 24 млн т в год), возглавляемый концерном Shell, в городе Китимате. Партнерами в проекте «СПГ Канада» являются азиатские национальные нефтегазовые компании PetroChina и Kogas, а также японский конгломерат Mitsubishi. Еще один канадский проект по экспорту СПГ — «Тихоокеанский Северо-Запад» (принадлежит компаниям Petronas и Progress Energy) находится на острове Лелу близ города Принц Руперт в провинции Британская Колумбия. Плановая мощность составляет 11 млн т в год.
На африканском шельфе
Недавние открытия на шельфе Восточной Африки являются, по словам аналитиков финансовой группы Macquarie, слишком крупными, чтобы не обратить на них внимание инвесторов. Открытые запасы могли бы обеспечить экспорт 70 млн т в год, но, поскольку геологоразведочный этап еще далек до завершения, данная оценка, считают специалисты, может вырасти до 100 млн т в год.
Значительные успехи в области геологоразведки были достигнуты на шельфе Танзании. На шельфе Мозамбика обнаружены запасы газа в объеме 3116 млрд кубометров. Работы проводились консорциумами, возглавляемыми компаниями Anadarko Petroleum и Eni. Поскольку открытые на шельфе Мозамбика месторождения расположены рядом друг с другом, экономика экспортных проектов будет сильно зависеть от степени кооперации добывающих компаний. В этой связи Anadarko и Eni уже согласовали совместную программу освоения соседних шельфовых участков. Они планируют совместно спроектировать и построить общие наземные мощности по сжижению и экспорту СПГ.
Себестоимость и ценообразование
Проекты по производству СПГ на первом этапе реализовывались при капитальных затратах менее $200 млн на создание мощностей по производству 1 млн т СПГ в год. За исключением нескольких знаковых проектов, например, «Сновит» в Норвегии и «Сахалин» в России. На втором этапе мощности в целом строились по ценам в диапазоне $500–1500 на 1 млн т в год.
В рамках третьего этапа придется столкнуться с проблемой, которую можно описать как переход на новый уровень капитальных вложений. По оценкам экспертов Deutsche Bank, действующие мощности по производству СПГ создавались по средней цене $1200 млн на 1 млн т в год, в то время как расходы, закладываемые в недавно одобренные и предлагаемые проекты, составляют более $2600 млн за 1 млн т в год. Это более чем в два раза превышает средний уровень за прошедшие периоды.
Число предлагаемых проектов по производству СПГ растет быстрее, чем возможности отрасли по их воплощению в жизнь, как правило, по причине высокого уровня затрат, связанного с серьезными трудностями при реализации и резким ростом стоимости строительных работ.
Риски существенно меньше в том случае, когда объемы поставок заранее подтверждены контрактами. При этом те проекты, которые еще только находятся в поиске законтрактованного сбыта, подвержены значительному риску. В то же время более высокая экономическая эффективность будет обеспечена при выполнении проектов, в которых задействована существующая инфраструктура импорта СПГ. Аналогичным образом проекты, связанные лишь с производством и сбытом СПГ и не включающие в себя затраты по разведке и добыче природного газа, окажутся в более выигрышном положении по сравнению с интегрированными.
По мнению аналитиков из Credit Suisse, предлагаемые североамериканские и восточноафриканские экспортные проекты занимают особенно выгодные позиции, потому что там затраты на две трети дешевле по сравнению с австралийскими проектами.
Глобализация рынка
Глобализация рынка СПГ, рост объемов его торговли, увеличение доли продаж, научно-технический прогресс и развитие торговых площадок — всё это представляет основные тренды, развитие которых в среднесрочной перспективе, по мнению экспертов московской школы управления «Сколково», приведет к сближению принципов ценообразования газового и нефтяного рынков. При этом из‑за различия драйверов, определяющих баланс спроса и предложения на рынке нефти и газа, ожидается отвязка газовых цен от нефтяных.
Имеющийся сегодня ценовой дифференциал на основных газовых рынках, обеспечивающих 70% мирового потребления газа (без учета России), не только стимулирует дальнейшее развитие торговли СПГ, но и делает ее более гибкой. Теперь уже не только поставщики, но и потребители газа начинают перенаправлять газовые потоки и развивать услуги по перегрузке партий СПГ.